使用统计软件估算VAR。

Question

假设我的所有数据都是静止的或者是相同顺序的积分，那么如果我单独估算方程或将它们一起估算为VAR，这是否重要？

P.S。我正在使用Stata，一个计量经济学软件包，它允许我同时估算所有。

谢谢！

Answer 1

如果您对参数估计最感兴趣，那么估算单个方程式无关紧要。为了方程式估计，VAR框架不是真正的“系统”，而只是相关模型的并置。

VAR框架的目的是分析对一个或多个内生变量可能产生冲击的“涟漪效应”。如果单独估算方程，则很难复制VAR特征，如脉冲响应图。

我鼓励您尝试在VAR框架内单独估算一组简单的方程式。您将看到参数估计值相同。